الإجابة السريعة: تمويل أعمال بمبلغ 200,000 بنسبة 8% على 36 شهرًا قسطه 6,267.27 شهريًا، ومع رسوم 2% (4,000) تُدفع مقدمًا تكون النسبة السنوية الفعلية 9.38% والتكلفة الكلية 29,621.83.
طريقة الحساب
يُحسب القسط بمعادلة الإطفاء M = P·r ÷ (1 − (1 + r)^−n) على كامل مبلغ التمويل، حيث r النسبة السنوية ÷ 12.
تُدفع رسوم الترتيب في البداية (أو تُخصم من المبلغ المصروف)، فتسدد التمويل كاملًا وأنت انتفعت بمبلغ أقل، فترتفع التكلفة الفعلية. ومعدل النسبة السنوي (APR) هو النسبة i التي تجعل المبلغ الصافي مساويًا للقيمة الحالية للأقساط، ويُحسب عدديًا (الطريقة الاكتوارية في اللائحة الأمريكية Z، الملحق J) ثم يُضرب في 12.
كلما قصرت المدة زاد أثر الرسوم الثابتة: فالرسوم نفسها 2% على 12 شهرًا تعطي نسبة فعلية 11.82%. ويعلن التمويل الإسلامي للأعمال (المرابحة والإجارة والتورق) نسبة ربح، والحساب نفسه. قارن العروض بـحاسبة معدل النسبة السنوي.
أمثلة محلولة
- 200,000 بنسبة 8% و36 شهرًا ورسوم 2%: النسبة الفعلية 9.38%. M = 6,267.27
- التمويل نفسه على 60 شهرًا: النسبة الفعلية 8.86%. M = 4,055.28
- التمويل نفسه على 12 شهرًا: النسبة الفعلية 11.82%. M = 17,397.69
الأسئلة الشائعة
ما التكاليف الأخرى التي أحسبها؟
أضف كل رسم تشترطه الجهة: التقييم والرسوم القانونية والتأمين ورسوم الضمان، واجمعها في نسبة الرسوم لتحصل على النسبة الفعلية الكاملة.
هل النسبة المعروضة ثابتة أم متناقصة؟
يُعرض بعض تمويل الأعمال في الخليج بنسبة ثابتة (Flat) تُحسب على المبلغ الأصلي طوال المدة، وهي أغلى كثيرًا من النسبة المتناقصة نفسها. حوّلها بـحاسبة التمويل والمرابحة.
هل يوجد تمويل بضمان حكومي؟
لدى دول كثيرة برامج لضمان تمويل المنشآت الصغيرة، مثل برنامج كفالة في السعودية وهيئة SBA في الولايات المتحدة. اسأل بنكك عن البرامج المتاحة.
لماذا المعدل الفعلي أعلى من سعر القرض؟
لأن الرسوم تُخصم مقدمًا، فتتسلم مبلغًا أقل مما تسدد عليه. ويشمل المعدل الفعلي هذه الرسوم، فيظهر التكلفة السنوية الحقيقية.
كم قسطًا تتحمله منشأتي؟
قارنه بالتدفق النقدي الشهري لا بالربح. وتبحث جهات تمويل كثيرة عن تدفق نقدي لا يقل عن 1.25 مرة من أقساط الديون كلها.
هل أختار مدة قصيرة أم طويلة؟
اجعل المدة مناسبة لما تشتريه. فالمدد القصيرة تناسب البضائع ورأس المال العامل، والأطول تناسب المعدات التي تدر دخلًا لسنوات.